國債期貨交易的盈虧核算

1. 投資者做空中金所5年期國債期貨。。。。其持倉盈虧為，如何計算附題

(97.705-97.640)*10000*20=13000元，選B;
5年期國債是：面值為100萬人民幣、票面利率為3%的名義中期國債，97.705表示面值為100萬元的5年期國債，現在賣97.705萬元；
請採納！

2. 五債期貨盈虧怎麼計算

您好
在國債期貨的套期保值交易過程中，最重要的就是確定套期保值比率。
套期保值比率是指債券現貨組合價格變動與一張期貨合約價格變動的比例。

由於各種債券對利率變動的敏感程度不相同，在運用國債期貨對固定收益債券進行套期保值時，固定收益債券現貨的價值與所需國債期貨合約的價值之間並不是1:1的關系。

在完美套期保值下，由於利率波動引起的現貨價格波動的損失應正好被期貨頭寸的盈利沖抵，即債券組合價格變化=每個期貨合約價格變化×套期保值比率。

國債期貨盈虧計算由此可得：國債期貨套期保值比率=債券組合價格變化/每個期貨合約價格變化。

3. 有關國債期貨盈虧的選擇題

見期貨培訓教材

4. 國債期貨漲跌1點賺多少

國債期貨一個點對應盈虧是20塊錢。
國債期貨交易要素
一、首批上市合約：12月(TF1312)、2014年3月(TF1403)和6月(TF1406)
二、一手需4萬元。按期貨公司4%的最低保證金算，4萬元可買賣一手合約。
三、保證金：暫時定為3%-5%，期貨公司可能會再追加1%以上的保證金。
四、漲跌停板幅度：為上一交易日結算價的2%，上市首日漲跌停板為4%；
五、手續費：5年期合約暫定為每手3元，交割標准為每手5元。
六、報價方式：百元凈價報價(不含利息)。
七、交割債券：首批合約可交割券種多達26隻。
八、5年期合約的基準價：TF1312合約的掛盤基準價為94.168元；TF1403合約的掛盤基準價為94.188元；TF1406合約的掛盤基準價為94.218元。

5. 關於國債期貨的計算

CBOT的中長期國債期貨採用價格報價法。5、10、30年國債期貨的合約面值均為10萬美元，合約面值的1%為1個點，即1個點代表1000美元；30年期國債期貨的最小變動價位為1/32個點，即代表31.25美元/合約；此外，5年、10年期的國債最小變動價位為1/32點的1/2，即15.625美元/合約。CBOT中長期國債期貨報價格式為「XX—XX」，「—」號前面的數字代表多少個點，後面的數字代表多少個1/32點。其中，由於5年期、10年期的最小變動價位為1/32點的1/2，所以「—」後面有出現3位數的可能。因此，如果不考慮其他費用，當日盈虧=（99又2/32-98又16/32）*1000=（99.0625-98.5）*1000=562.5美元

6. 國債期貨計算問題

比如，93.956建空，92.622平空，1手，盈利為多少？建倉時需要保證金多少？假設保證金比例4%，最好有計算過程！
另外，比如當日持倉量2000手，則當日持倉總資金量為多少錢？計算過程~，謝謝！

盈利（93.956-92.622）*10000=13340元，實際當然還要除去傭金，傭金具體要看你開戶的公司的傭金比例了。需要保證金93.956*10000*4%=37582.4元，當然還要有交傭金的。
國債期貨是指通過有組織的交易場所預先確定買賣價格並於未來特定時間內進行錢券交割的國債派生交易方式。國債期貨屬於金融期貨的一種，是一種高級的金融衍生工具。它是在20世紀70年代美國金融市場不穩定的背景下，為滿足投資者規避利率風險的需求而產生的。

7. 債券收益計算

債券的收益‍計算方法人們投資債券時，最關心的就是債券收益有多少。為了精確衡量債券收益，一般使用債券收益率這個指標。債券收益率是債券收益與其投入本金的利率，通常用年率表示。債券收益不同於債券利息。債券利息僅指債券票面利率與債券面值的乘積。但由於人民在債券持有期內，還可以在債券市場進行買賣，賺取價差，因此，債券收益除利息收入外，還包括買賣盈虧差價。

決定債券收益率的主要因素，有債券的票面利率、期限、面值和購買價格。最基本的債券收益率計算公式為：
債券收益率=（到期本息和-發行價格/發行價格*償還期限）*100%
由於債券持有人可能在債務償還期內轉讓債券，因此，債券的收益率還可以分為債券出售者的收益率、債券購買者的收益率和債券持有期間的收益率。各自的計算公式如下：
債券出售者的收益率=（賣出價格-發行價格+持有期間的利息/發行價格*持有年限）*100%
債券購買者的收益率=（到期本息和-買入價格/買入價格*剩餘期限）*100%
債券持有期間的收益率=（賣出價格-買入價格+持有期間的利息/買入價格*持有年限）*100%
如某人於1995年1月1日以102元的價格購買了一張面值為100元、利率為10%、每年1月日支付一次利息的1991年發行5年期國庫券，並持有到1996年1月1日到期，則：
債券購買者收益率=[（100+100*10%-102）/102*1]*100%=7.8%
債券出售者的收益率=（102-100+100*10%*4/100*4）*100%=10.5%
再如某人於1993年1月1日以120元的價格購買了面值為100元、利率為10%、每年1月1日支付一次利息的1992年發行的10年期國庫券，並持有到1998年1月1日以140元的價格賣出，則債券持有期間的收益率=（140-120+100*10%*5/120*5）*100%=11.7%。
以上計算公式沒有考慮把獲得的利息進行再投資的因素。把所獲利息的再投資收益計入債券收益，據此計算出來的收益率，即為復利收益率。

8. 某投資者以101.5賣出5年期國債期貨5手以101.3買入平倉。試計算盈虧（手續

本次操作的盈虧=（101.5-101.3）×10000=2000元
凈利潤=2000-50=1950元

9. 國債期貨每一個點對應盈虧是多少

國債期貨最小變動價位是0.005,波動一下就是0.005
交易單位是10000
所以其每一個點對應盈虧是50元
相對來說也就是很不錯的品種，因為費用很低，一手才3塊5