鄭州綠豆事件對期貨行情影響

⑴ 綠豆期貨的現狀

1993年5月28日 中國鄭州商品交易所順利推出期貨交易，河南省副省長張世英在慶典議試上講話，副省長李成玉為交易所鳴鈴開市，小麥、玉米、大豆、綠豆、芝麻五個品種上市交易，當天成交標准化合約1854張，成交金額1434萬元。
1995年5月23日 中國證監會發文。批准綠豆期貨合約為鄭交所上市期貨合約，小麥、玉米、花生仁、豆粕、芝麻、棉紗、425號普通硅酸水泥、5毫米無色浮法玻璃、膠合板期貨合約為試運行合約。同日，中國證監會批復鄭交所章程交易規則。 5月26日 鄭交所第一屆理事會第五次會議召開，會議決定第一屆理事會至此完成使命。
11月14日 鄭交所發布公告，確定綠豆合約的市場持倉總量控制線，即每個交割月份單邊20萬張。
1999年1月11至13日 由於大量投機資金的進入，綠豆交易量、持倉量急劇擴大，各月份最高持倉達696180張。9905、9907合約也均創單月最高成交記錄，分別為354792、348032張。市場風險明顯加大。
1月18日 經理事會緊急會議研究決定，鄭商所採取果斷措施，將風險較大的9903、9905、9907月份的所有持倉全部對沖，同時擴大價幅，將各月份合約保證金比例統一為10%，扭轉了前段市場操縱因素造成的僵持局面。
3月18日 鄭商所發出通知，自1999年3月22日起恢復綠豆合約全天交易，其他品種交易時間保持不變。
3月26日 鄭商所發出通知，公布調整綠豆包裝的有關規定。決定自1999年8月1日起，1999年產綠豆倉單將按新規定執行；98年產綠豆倉單仍按原規定執行。
11月26日 鄭商所向會員單位、指定交割倉庫發出《關於調整綠豆合約升貼水比例的通知》；為控制市場風險，發出（1999）第6號公告，又以中鄭商交字（1999）第66號通知各會員單位，自1991年11月29日起（11月26日結算時），對綠豆品種多頭持倉1000張以上（含1000張）會員多頭持倉部分的交易保證金提高至13%。
12月2日 為進一步控制綠豆期貨交易風險，鄭商所向全體會員發出通知，決定自1999年12月6日起（12月3日結算時），5、7、9月份綠豆合約所有多頭持倉部分的交易保證金提高至15%。
2003年1月8日 鄭商所未收到調整綠豆保證金通知 鄭州商品交易所有關負責人表示，鄭商所目前尚未收到關於調整綠豆期貨交易保證金比例的通知。 針對近期有關鄭商所將在春節後將綠豆期貨交易保證金比例由目前的20%降低到10%，以活躍綠豆期貨交易的市場傳聞，記者昨日電話采訪了鄭商所有關負責人。有關負責人稱，以前市場也曾多次有過此類傳聞，但事實上鄭商所至今未收到有關調整綠豆期貨交易保證金的文件。
業內人士指出：綠豆期貨淪為第12個「死亡」品種的主要原因，是綠豆期貨被過分炒作。自從鄭州商品交易所推出綠豆期貨合約以來，隨著綠豆期貨交易的不斷活躍，綠豆市場上也風波不斷，1999年的「1．18風波」成了歷次綠豆風波中的最高峰。
綠豆退出期貨市場的主要標志就是隨著交易保證金的逐步提高，逐漸讓綠豆交易萎縮，直到退出期貨市場。
通過不斷提高交易保證金可以相對平穩地讓綠豆期貨「安樂死亡」，而不是像過去暫停某些期貨品種一樣以「不開新倉」的方式「一步到位地死亡」。這樣做可能導致的後果是，投資人完全平倉出局的時間會比較長；但是可能帶來的最大好處是。死亡過程是「安樂死」，痛苦程度相對較低，投資人的損失也相對較低。

⑵ 綠豆期貨的發展歷程

1998年，綠豆年成交量創出5276.5萬手的歷史最高水平，且1998年至1999年連續兩年，綠豆占當時全國期貨交易量的一半以上。
1999年1月初，其日成交量創出70多萬手的最高記錄，持倉量最高也達到69萬多手。
1999年年底，中國證監會，將小麥期貨交易保證金由10%下調到5%，而綠豆交易保證金則由5%提高到20%。
證監會於2009年5月5日簽發《關於同意中止綠豆期貨交易的批復》，綠豆期貨品種退市。

⑶ 綠豆期貨為什麼退市了

品種太小，容易被操縱，不宜管理。
管理松點就亂，管理緊點就死，出了不少亂子，所以退市了。

⑷ 哪些事件的發生會對期貨和股票市場造成影響

序言：股票和期貨都是金融產品中的一種，並且股票和期貨在金融市場里都是十分受投資者青睞的，那麼響股票和期貨的因素有哪些呢？下面和小編一起來看看吧！

股票是由股份制公司所發行的，同時也是股份制公司所有權的一種憑證。股票是股份公司的股東，可以收取利息和紅利的有價證券。並且股票可以進行轉讓和買賣，從而讓股票的擁有者進行相關的收益。由於股票是股份制公司的一部分，因此在資本市場上，股票是一種長期的信用工具。

⑸ 未來一個月有哪些大事件對股市有重大影響

1、1990年台灣股災
1987年到1990年，台灣股指從1000點一路飆升到12682點，整整上漲了12倍。當時台灣經濟已實現連續40年平均9%的高增長，台幣兌換美元更從1比40升到1比25元，加上券商的執照開放等，都是熱錢湧入的重要原因，當時房市和股市一起火爆。由於新台幣的升值預期，海外「熱錢」大量湧入島內，在居民財富增長作用下，一時間台灣土地和房地產價格在短時間內翻了兩番，當時，島內可以說完全是資金泛濫，巨大的資金流貪婪地尋找各種投資機會。1989年最後一個季度，台股平均市盈率達到100倍，而同期全球其他市場市盈率都在20倍以下。 1990年2月，指數從最高點12682點一路崩盤，一直跌到2485點才止住，8個月的時間跌掉一萬點。從12000點的下跌過程中，許多人屢次抄底，屢次套牢，從12000點回到8000點以下，有人開始進行買進，7000點買進，6000點買進，5000點更是買進，日後是一路跌到了2485點。

2、中國式股災
中國股市發展歷程較為短暫，但依然經歷了兩次驚心動魄的股災。
一次發生在1996年。1996年國慶節後，股市全線飄紅。從4月1日到12月9日，上證綜合指數漲幅達120%，深證成份指數漲幅達340%。證監會連續發布了後來被稱作「12道金牌」的各種規定和通知，意圖降溫，但行情仍節節攀高。12月16日《人民日報》發表特約評論員文章《正確認識當前股票市場》，給股市定性：「最近一個時期的暴漲是不正常和非理性的。」漲勢終於被遏止。上證指數開盤就到達跌停位置，除個別小盤股外，全日封死跌停，次日仍然跌停。全體持倉股民三天前的紙上富貴全部蒸發。

3、另一次發生在2001年。當年7月26日，國有股減持在新股發行中正式開始，股市暴跌，滬指跌32.55點。到10月19日，滬指已從6月14日的2245點猛跌至1514點，50多隻股票跌停。當年80%的投資者被套牢，基金凈值縮水了40%，而券商傭金收入下降30%。 與國外股災相比，中國股災的發生原因不盡相同，但都有一些共性：股市的走勢大大脫離經濟的基本面，因此註定難以持續，一有風吹草動，便全線潰敗，而股市中人則投機心態過盛，或風雨將至仍勉力為止，或追漲賣跌全憑感覺，終不免悲慘收場。

4、20世紀末的亞洲金融危機
1997年1月份，以喬治·索羅斯為首的國際投機商開始對覬覦已久的東南亞金融市場發動攻擊，開始拋售泰銖，買進美元。泰銖直線下跌。其目的很明確： 攪亂東南亞金融市場，以圖渾水摸魚，狠撈一筆。而東南亞一些國家房地產、外匯儲備、金融市場管理的混亂與失控，給投機者提供了千載難逢的機會。吃柿子挑軟的拿，索羅斯的如意算盤是：先從最不堪一擊的泰國、印度尼西亞、馬來西亞入手，進而攪亂亞洲"四小龍"新加坡、韓國、中國台灣，最後攻佔香港，以圖造成他們無堅不摧的印象，擊潰市場信心，引發"群羊"心理。索羅斯認為，只要擊垮一個國家的金融市場，其它國家就不可避免一個接著一個倒下，這就是所謂的"多米諾骨牌"效應。

5、2008-2009全球金融危機
全球金融系統正面臨自1929年以來的最大危機。始於美國房地產次級抵押貸款市場的癬疥之疾，如今釀成了全球性的深重危機。
1.危機愈演愈烈 全球聯手應對
2008年10月8日，交易員在美國紐約證券交易所外的街頭交談。全球主要央行同步實行降息以防止金融危機升級為全球性的經濟衰退，但此舉未能緩解投資者對經濟基本面的憂慮情緒，當日紐約股市波動劇烈，收盤時三大股指連續第六天下跌。 西方主要經濟體中央銀行8日採取聯合行動同時降低利率，努力應對當前的金融危機和恢復市場信心。當天，美國聯邦儲備委員會、歐洲中央銀行以及英國、加拿大、瑞士和瑞典等國的央行均宣布將基準利率降低0.5個百分點。 隨著危機向南美地區蔓延，8日墨西哥和巴西採取措施干預外匯市場，防止本國貨幣對美元匯率大幅下跌。墨西哥央行宣布，從該國外匯儲備中拿出25億美元進行拍賣，以阻止墨西哥比索對美元比價持續下跌。當天，墨西哥比索對美元比價一度跌至14比1，創歷史最低紀錄。在墨西哥央行宣布採取上述措施後，墨西哥比索對美元比價回升至12比1。 墨西哥央行行長吉列爾莫·奧爾蒂斯說，墨西哥外匯市場6日出現自1995年該國銀行業危機以來的最劇烈動盪。但他同時強調，墨西哥的銀行機構仍比較穩固。 墨西哥央行還宣布，如果今後單一交易日墨西哥比索對美元比價下跌幅度超過2%，墨西哥央行還將在該交易日再拍賣4億美元。墨西哥外匯儲備總額目前約為840億美元。 此外，墨西哥總統卡爾德龍還建議，出台一個總額達530億比索(約合43億美元)的緊急計劃，以應對國際金融危機對墨西哥經濟產生的不利影響。 2008年10月8日，巴西央行為了遏制巴西雷亞爾對美元快速貶值的勢頭，開始在現貨市場上拋售美元。這是巴西央行最近5年來首次採取這種做法。7日，巴西雷亞爾對美元比價下跌5.09%，跌至2.31比1，為2005年下半年以來的最低點。8日，在巴西央行的干預下，巴西雷亞爾對美元比價略為上漲，為2.29比1。 巴西央行沒有公布所拍賣美元的具體數額，但外界估計至少超過10億美元。巴西央行行長梅雷萊斯日前曾表示，巴西擁有超過2000億美元的外匯儲備，只要市場有需要，央行肯定將介入救市。 在歐洲方面，歐洲央行行長特里謝2008年10月8日在巴黎呼籲，在市場劇烈動盪的背景下，投資者應「保持鎮定」，過度悲觀不可取。 義大利總理貝盧斯科尼8日召開緊急內閣會議，討論金融危機對義大利經濟的不利影響。他隨後宣布，義大利政府准備購買陷入困境的銀行的股份。義大利政府官員表示，受援助銀行可以利用政府提供的資金充實資本，或者用來購買其他處於困境的銀行。 俄羅斯莫斯科股市2008年10月8日開盤後不到一小時即大幅下挫，相關部門隨即停止了股市交易。為避免股市暴跌，俄羅斯股市9日休市一天。過去幾周，受國際金融危機影響，莫斯科股市劇烈動盪，交易多次被暫停。 在亞洲方面，日本央行2008年10月9日繼續通過公開市場操作向短期金(203,5.85,2.97%,吧)融市場投放2萬億日元資金。至此，日本央行在連續17個工作日內共向短期金融市場投放30.6萬億日元資金。 當天，在日本短期金融市場，外資銀行間籌資難的狀況還在持續，無擔保隔夜拆借利率在0.55%到0.6%之間浮動，略高於日本央行0.5%的政策利率水平。因此，日本央行認為有必要繼續向短期金融市場投放資金，以緩解外資銀行面臨的困境和穩定市場。 韓國中央銀行——韓國銀行行長李成太9日宣布，將銀行基準利率從原來的5.25%下調到5%，以穩定韓國金融市場，防止經濟出現嚴重萎縮。這是韓國央行自2004年11月以來，首次下調銀行基準利率。 李成太在當天舉行的韓國金融貨幣委員會會議後說，未來影響韓國金融貨幣政策最大的因素是國際金融市場的變化。韓國央行將不斷對其金融貨幣政策進行調整。他表示，韓國央行今後有可能繼續降息。 由於投資者擔心美國金融動盪影響到韓國經濟，2008年9月末以來韓元匯率和首爾股市綜合指數一路暴跌。8日，韓元對美元比價為1395比1，創下10年來新低，首爾股市綜合指數也跌破1300點大關。9日首爾外匯市場開盤後，韓元對美元比價一度暴跌至1480比1，後在韓國政府入市干預後有所回升。 為遏制韓元匯率和股市連日暴跌的勢頭，韓國金融監督院8日下午曾表示，韓國政府正密切關注匯市和股市變化，並計劃採取「非常措施」穩定外匯市場。 2008年10月8日，印度尼西亞雅加達股市主要股指開盤後一度大跌10.4%，隨後相關部門宣布暫停股市交易。為避免股市進一步動盪，2008年10月9日印尼股市繼續暫停交易。
2.金融風暴對中國的影響
雖然中國並非主要受沖擊的國家，但它至少能從以下三個方面感受這次危機帶來的影響： 首先，美國金融機構的脆弱性使全球金融體系發生了動搖，在失去伸展性的同時，也面臨更大風險。由於中國官方所持有的主要是美國國債，而在證券資產中，國債的風險性又是最低的，因此，中國外匯儲備受到的影響會較有限。 與中國官方的投資方向不同，中國商業銀行所持有的，大部分是美國公司債券或股票。以目前投資美國雷曼公司金額最多的中國建設銀行為例，其持有的雷曼公司相關債券共計1.914億美元(其中次級債券僅0.5億美元)，約佔2008年6月30日建行總資產的0.019%。由此不難看出，雷曼等美國金融機構的倒塌對中國金融機構的影響有限，更難對中國的金融體系形成較大沖擊。 第二，在所有的金融市場上，對公司的資本估值已經縮水，而這會產生連帶效應。不僅公司融資難度加大，融資成本也將大幅增加。 不過，比起以上兩點，消費需求的萎縮，將是中國在本次金融風暴中面臨的最大問題。美國作為中國的第二大出口市場，其經濟衰退所導致的民眾信心不足，及購買力的萎縮，會使中國的出口面臨需求下降的局面。中國海關總署在9月22日發布的分析報告中指出，今年1到7月，中國對美國出口額為1403.9億美元，增長9.9%，增速下滑8.1個百分點。這是自2002年以來，中國對美國出口增速首次回落至個位數。盡管消費需求萎縮對中國經濟的影響在短時間內不會顯露，但它遲早會到來。因此，中國公司最好根據兩年或更長的時間跨度，來調整對美國出口的預測。此外，由於美國市場的表現勢必會影響到其他國家，全世界的消費開支都可能隨之下降，並對中國公司產生額外的壓力。 總的說來，有人預計金融風暴的影響將持續三至五年，由於與發達國家市場的聯系較小，一些發展中國家(包括中國，及一些東南亞或非洲國家)所受到美國金融風暴的沖擊也將更小。尤其是中國，根據我對她這么多年的了解和研究，中國的金融政策是十分穩健、安全的，因此，此次由華爾街而始的金融風暴對中國產生的影響將是有限的。當務之急，中國公司應該對發展中國家的市場投以更多的關注，以努力彌補因美國市場萎縮造成的損失。

6、創業板上市

7、股指期貨、融資融券推出

8、2010年債務危機陰雲籠罩歐洲

9、中國股市七次牛市熊市盤點

1 特點：波動極大

牛市：1990年12月19日~1992年5月26日

上交所正式開業以後，歷時兩年半的持續上揚，終於在取消漲跌停板的刺激下，一舉達到1429點高位。

熊市：1992年5月26日~1992年11月17日

沖動過後，市場開始價值回歸，不成熟的股市波動極大，僅半年時間，股指就從1429點下跌到386點。

2 特點：上漲極快

牛市：1992年11月17日~1993年2月16日

快速下跌爽，快速上漲更爽，半年的跌幅，3個月就全部漲回來。386點到1558點，只用了3個月的時間。

熊市：1993年2月16日~1994年7月29日

快速牛市上漲完成後，上海老八股宣布擴容，伴隨著新股的不斷發行，股指回到325點。

3 特點：出台利好救市

牛市：1994年7月29日~1994年9月13日

為了挽救市場，相關部門出台三大利好救市：1.年內暫停新股發行與上市；2.嚴格控制上市公司配股規模；3.採取措施擴大入市資金範圍，一個半月時間，股指漲幅達200%，最高達1052點。

熊市：1994年9月13日至1995年5月17日

隨著股價的炒高，總有無形的手將股市打低，在1995年5月17日，股指已經回到577點，跌幅接近50%。

4 特點：牛市極短

牛市：1995年5月18日~1995年5月22日

這次牛市只有三個交易日。受到管理層關閉國債期貨消息的影響，3天時間股指就從582點上漲到926點。

熊市：1995年5月22日~1996年1月19日

短暫的牛市過後，股指達到階段低點512點，績優股股價普遍超跌，新一輪行情條件具備。

5 特點：績優股帶頭

牛市：1996年1月19日~1997年5月12日

崇尚績優開始成為市場主流投資理念，在深發展等股票的帶領下，股指重新回到1510點。從1996年4月1日算起，至12月12日，上證綜指漲幅達124%，深成指漲幅達346%，漲幅達5倍以上的股票超過百種。兩只領頭羊深發展從6元到20.50元，四川長虹(5.21,0.07,1.36%,吧)從7元至27.45元。

熊市：1997年5月12日~1999年5月18日

這輪大調整也是因為過度投機，在績優股得到了充分炒作之後，股指已經跌至1047點。最知名的當屬《人民日報》發表《正確認識當前股票市場》的特約評論員文章，指出對於證券市場的嚴重過度投機和可能造成的風險，要予以高度警惕。文章發表當天，配合漲跌停板制度的出台，市場暴跌。

6 特點：一度歷史最高

牛市：1999年5月19日~2001年6月14日

這次的牛市俗稱「5·19」行情，網路概念股的強勁噴發將上證指數推高到了2245點的歷史最高點。「5·19」行情直接的爆發點是上海證券報記者李威的《網路股能否成為領頭羊——關於中國上市公司進軍網路產業的思考》，一開市領頭的是東方明珠(10.59,-0.27,-2.49%,吧)、廣電股份、深桑達等網路股。
這一次，《人民日報》再次發表特約評論員文章《堅定信心，規范發展》，重申股市是恢復性上漲，要求各方面堅定信心。就是在這輪行情中億安科技破了百元大關，但最終成為一樁丑聞。

熊市：2001年6月14日~2005年6月6日

「5·19」行情過後，市場最關注的就是股權分置問題。股指也從2245點一路下跌到998點，四年時間股指下跌超過50%。

7 特點：調整時間歷史最長

牛市：2005年6月6日~2007年10月16日

經過這輪歷史上最長時間的大調整，A股市場的市盈率降至合理水平，新一輪行情也在悄然醞釀當中。這一輪牛熊市目前波瀾起伏，從998點到6124點的新高，讓無數新股民做了一場一夜暴富的黃粱美夢，而夢醒時分，卻在三千點的沼澤地里痛苦掙扎。這一次牛熊市我們經歷了上半場，下半場的走勢又將會如何呢？

2009牛市 今年是我國經濟復甦階段，人們對股市充滿希望

⑹ 綠豆期貨2000年最高點是哪一天

你好，正規的期貨平台就沒有綠豆，這個期貨品種包括上期所鄭商所和大商所都沒有這個品種
如果有人告訴你說綠豆是有期貨的，那麼他一定是騙子，要麼平台不正規，要麼想騙你錢，所以要小心，以免上當受騙

⑺ 炒綠豆事件 來龍去脈

豆價瘋漲「豆你玩」，與供需關系有直接關聯。盲目生產，綠豆供過於求，豆賤傷農，此後種植面積縮水，加上天氣等因素，綠豆生產量下降，拉高了市場價格。

從綠豆收購商，到產地經銷商，再到外地各級經銷批發商，甚至零售商，各環節各家手上都多多少少有囤貨的行為。看來人禍才是此輪漲價潮的重要幕後推手。

炒綠豆事件 來龍去脈:

在國際國內宏觀經濟形勢持續向好的背景之下，1999 年鄭州綠豆同其他農產品一樣，走出了持續兩年以來不斷探低的熊市格局。從總體上看，1999 年的綠豆走勢波瀾壯闊，振幅很大。由於其投機機會較多，交易比較活躍，因而吸引了眾多交易者參與。

一、1999 年 1 月 4 日～1 月 18 日：期價狂瀉，管理層採取斷然措施

最早是在元旦之前，就已經帶動了市場空頭人氣。而部分多頭資金認為 1999 年通貨膨脹的壓力加大，人民幣貶值的可能性增加，所以逢低大量買進，積極護盤。

由於大盤多次沖高受阻，技術面對上漲壓力加大，所以市場人氣逐漸由多轉空。 大盤在多次沖高受阻之後，1 月 4 日即元旦過後的第一個交易日， 期價就開始大幅下跌。

為了控制期價下跌的風險，減緩下跌的速度，交易所連續出台控制市場風險的文件，但市場交易者依然我行我素， 鄭州綠豆大戰已經出現失控狀態

。針對這種情況，交易所 1 月 18 日採取斷然措施，決定於 18 日閉市後， 9903、9905、9907 合約在這三個交割月的持倉量全部清倉為零。

二、1 月 18 日～2 月 12 日：各方努力，市場信心漸起

「1·18 事件」雖然化解了市場風險，但由於此舉畢竟史無先例，所以為了穩定市場人氣， 鼓勵市場信心，交易所採取了一系列的措施。

三、2 月 24 日～5 月 7 日：春風吹暖，期價緩步回升

從 2 月份開始，隨著天氣逐漸轉暖，綠豆消費旺季逐漸來臨，從而使綠豆供應的壓力在這一段時間內得到緩解。

1－4 月份，綠豆出口形勢看好，出口增長速度明顯高於過去同期水平，使國內綠豆進口壓力進一步減輕。

多頭從 2 月份開始就緩緩低位建倉。從 3 月 3 日起，鄭州大盤突然啟動，破位上漲。自此， 鄭州市場又展開了一輪新的上漲行情。從 4 月 10 日起，大盤又進入了一輪新的漲勢，和前一輪漲勢相比，此輪漲勢顯得更為兇猛。

四、5 月 7 日～6 月 8 日：投機過度，期價再次急挫

從 5 月 7 日以後，大盤上漲勢頭明顯受挫，這主要基於5 月 7 日會議的威懾和綠豆消費旺季已經過去這兩個原因。

五、6 月 8 日～11 月 29 日：基本面支持，政策利好，大盤再創反彈新高點

盡管時至 6 月份綠豆消費旺季已經過去， 但新綠豆的種植面積和生長情況以及天氣狀況等因素對新豆生產又形成很大的影響，因而，市場上又出現了一些新的題材，並對期價運行產生實質性的利好刺激。

從國際形勢看，隨著東南亞經濟走向復甦，尤其是日元升值，我國綠豆的出口形勢一片大好。

從國內看，由於國家採取了一系列旨在刺激 經濟增長的財政措施和金融措施， 經濟增長率明顯提高，上半年我國經濟增長率達到 7.9％， 整體物價水平上漲的潛在壓力日益加大。

又由於綠豆本身的產量銳減，這為綠豆價格上漲奠定了堅實的基礎。

六、11 月 20 日至年底：管理出重拳，大盤應聲回落

盡管此輪上漲有基本面的配合，但期價在短時期內上漲幅度過大，投機成分明顯增加，市場風險明顯加大。針對這種情況，11 月 至12 月交易所多次出台了有關控制風險的文件，對綠豆交易保證金進行調整。

⑻ 什麼叫作股票封停

股票封停：就是股票股價被大單封在漲停板或跌停板。

在漲跌停板制度下，前交易日結算價加上允許的最大漲幅構成當日價格上漲的上限，稱為漲停板；前一交易日結算價減去允許的最大跌幅構成價格下跌的下限，稱為跌停板。

因此，漲跌停板又叫每日價格最大波動幅度限制。

漲跌停板的確定：當某一期貨合約在某一交易日收盤前5分鍾內出現只有停板價位的買入(賣出)申報、沒有停板價位的賣出(買入)申報。

或者一有賣出(買入)申報就成交、但未打開停板價位的情況時,即只有單邊報價或是不足以打開單邊報價的情況，稱為漲（跌）停板（簡稱單邊市）。

在漲跌停板制度下，前交易日結算價加上允許的最大漲幅構成當日價格上漲的上限。稱為漲停板；前一交易日結算價減去允許的最大跌幅構成價格下跌的下限、稱為跌停板。

因此，漲跌停板又叫每日價格最大波動幅度限制。漲跌停板的幅度有百分比和固定數量兩種形式。如上海金屬交易所的銅、鋁漲跌停板幅度為3%。

漲跌停板的絕對幅度隨上日結算價而變動；而鄭州商品交易所綠豆合約則是以昨日結算價為基準，上下波動1200元噸作為漲跌停板幅度。

(8)鄭州綠豆事件對期貨行情影響擴展閱讀：

具體作用

漲跌停板制度與保證金制度相結合，對於保障期貨市場的運轉，穩定期貨市場的秩序以及發揮期貨市場的功能具有十分重要的作用。

（1）漲跌停板制度為交易所、會員單位及客戶的日常風險控制創造了必要的條件，漲跌停板鎖定了客戶及會員單位每一交易日可能新增的最大浮動盈虧和平倉盈虧，這就為交易所及會員單位設置初始保證金水平和維持保證金水平提供了客觀准確的依據。

從而使期貨交易的保證金制度得以有效地實施。一般情況下，期貨交易所向會員收取的保證金要大於在漲跌幅度內可能發生的虧損金額，從而保證當日在期貨價格達到漲跌停板時也不會出現透支情況。

（2）漲跌停板制度的實施，可以有效地減緩和抑制突發事件和過度投機行為對期貨價格的沖擊，結市場一定的時間來充分化解這些因素對市場所造成的影響，防止價格的狂漲暴跌，維護正常的市場秩序。

（3）漲跌停板制度使期貨價格在更為理性的軌道上運行，從而使期貨市場更好地發揮價格發現的功能。市場供求關系與價格間的相互作用應該是一個漸進的過程，但期貨價格對市場信號和消息的反應有時卻過於靈敏。

通過實施漲跌停板制度，可以延緩期貨價格波幅的實現時間，從而更好地發揮期貨市場價格發現的功能，在實際交易過程中，當某一交易日以漲跌停板收盤後，下一交易日價格的波幅往往會縮小，甚至出現反轉，這種現象恰恰充分說明了漲跌停板制度的上述作用。

（4）在出現過度投機和操縱市場等異常現象時，調整漲跌停板幅度往往成為交易所控制風險的一個重要手段。

例如，當交割月出現連續無成交量而價格跌停板的單邊市場行情時，通過適度縮小跌停板幅度，可以減小價格下跌的速度和幅度，把交易所、會員單位及交易者的損失控制在相對較小的范圍之內。

⑼ 請問為什麼期貨交易中上漲減倉，下跌時也會減倉呢

方向選擇的不確定性，減倉規避風險，獲利了結，有操作性的波動也就那麼一段，誰能一定說繼續下跌，趨勢單止盈。

交易所實行強制減倉分為兩種情況：連續漲跌停板時的強制減倉和政策性強制減倉。前者在交易所的交易規則中有明文規定，按照條文執行就是了；後者多出於主管部門（證監會）對期貨市場的風險控制措施，比如1995年的上海商品交易所膠合板事件、1996年的蘇州交易所紅小豆事件、以及1999年的鄭州交易所綠豆事件等。

⑽ 期貨行情是靠什麼拉動上漲和下跌

期貨價格漲跌的根本原因是有主力或大資金的參與，期市投資要與主力共舞，一定要知道一個重要的觀念：紅K線是用金子畫出來的，綠K線是用期貨單打下來的。簡單地說，期貨價格的漲跌只不過是供給和需求間的關系而已，金錢與期貨之間尋求到的供需平衡點就是期貨價格。

金錢，是往上推的力量;期貨單子，是往下壓的力量。技術分析里有很多理論、指標……有的人自以為學了一身的功夫便可以天下無敵，以為設計了一種指標照著這些技術分析的參數設定下來操作。其實期貨價格的漲跌並不是這些理論和這些方法造成的，理論或方法只是描述期貨價格的漲跌罷了。

所以，許多人看到反轉形態，就認為價格一定要反轉，比如頭肩底、雙底、圓弧底等，但是價格就是不反轉。價格上漲不是因為形態好，而是因為沒有大資進入。