期貨等一波行情那麼難
1. 期貨真的很難做嗎
期貨交易的概率
簡單推算一下期貨交易正確的概率，考慮進場和出場。先以股票為例，股票只能做多一個方向，進場正確的概率為50%，而交易中除了概率外還存在人性的影響，進場正確並不代表最後可以獲利出局，且估算出場概率50%，也就是實際上股票交易從進場正確到出場正確概率為50%*50%=25%。
期貨可以做多空兩個方向，進場首先判斷多和空，判斷正確概率50%，而判斷後，被市場證明正確的概率為50%，總概率下降為25%，而交易中除了概率外同樣還存在人性的影響，進場正確並不代表最後可以獲利出局，出場正確概率為50%，也就是實際上期貨交易從方向選擇正確，進場正確到出場正確概率為50%*50%*50%=12.5%。
概率只有股票交易的1/2，難度是股票交易的一倍。
期貨交易是個負和交易
負和博弈，是指雙方沖突和斗爭的結果，是所得小於所失，就是我們通常所說的其結果的總和為負數，也是一種兩敗俱傷的博弈，結果雙方都有不同程度的損失。
證券期貨市場的投資交易，是一個連續的"負和博弈"的過程，即投資交易的虧損方不但要輸給盈利一方，而且雙方都要交納交易過程的各種費用。所以不但在投資本業中贏家的從業人員是靠投資輸家來養活的，同時投資服務業的從業人員，從根本上也要由輸家來供養。
期貨市場是個高杠桿的市場
人性在交易里是袒露無疑，而期貨市場又是一個高杠桿的市場，他會同倍數的放大人性。
人性成倍數的增加，會產生什麼結果呢？當然是在短周期內偏離技術和基本面，市場會籠罩在情緒化之中，不僅會讓技術能力弱的交易者被絞殺，同時也會讓優秀的技術、基本面高手被短期的市場所絞殺。
期貨是契約的交易，而股票是具有相對價值的所有權憑證。
股票的價值決定了，市場參與者有大量的中長期交易者，對市場的穩定具有較大的意義，而期貨作為一種定期交割的交易合約，交易者大多會受到交割期限的影響，參與者更多為短線交易，所以市場波動性相對較大，趨勢性更加明顯。
越是短期交易，市場的不確定性會越高，結果越難以估計。
期貨是高杠桿交易，即使1萬次正確，一次嚴重的錯誤也會導致災難性的結局。
2. 各種條件相同，在一波行情下,期貨和期貨期權哪個賺得多
波動大的情況下當然是期權。波動小時是期貨。
3. 期貨交易為什麼那麼難
根據我的粗淺認識，主要包括以下幾個方面的原因。 第一，理解、把握市場價格波動的特徵難。有一位老交易員曾經說過：假如你在市場中呆的時間足夠久，什麼樣的事情你都能夠見到。確實，對於一個從事期貨交易的投機者來說，最銘心刻骨的事情無疑就是市場價格變化的反復無常、神秘莫測。市場的不確定性、隨機性，時時刻刻困擾著所有的市場參與者，是站在每一個投機者面前無法逃避的攔路虎。短期之內，偶然性可以讓傻瓜成為智者而歡呼雀躍，讓專家、學者變成白痴而捶胸頓足，讓大多數投機者被玩弄於股掌之間而茫然不知所措。 很多市場參與者都有一種認識誤區：為了追求交易的確定性，往往把科學的思維方式簡單地運用到投機交易中，以為預測就是市場交易的全部，希望找到一種科學的預測理論。但是，科學方法論所主張的嚴密和精確，在投機市場中很多時候不但英雄無用武之地，而且還可能成為成功的障礙。 投機領域充滿了辯證法。成功的投機者離不開辯證思維的大智慧。在這里，模糊是美，缺陷是美，簡單是美。在技巧上追求完美，在利潤上追求極限則恰恰不是美，而是與美的真實背道而馳。所以，不深刻地理解、把握市場價格偶然性和必然性之間的關系，要在實際交易中取得成功，是一件非常困難的事情。 我自己的真實體會是，市場價格運動表面看來往往是一個偶然性接著另一個偶然性，但是，在看似完全偶然的背後，市場也並不是完全混亂無序，其中隱隱約約透露著一定的必然性或者說趨勢性。所以說，市場價格的波動既有隨機的成分又不完全隨機。投機成功的核心就是要去追求、把握這種必然性。 什麼是交易高手？就是能夠從表面上看來不確定、隨機的市場波動中找到某種相對確定、可以把握的機會。知道什麼時候成功交易的概率最大、風險和回報關系對投機者最有利、什麼時候投機者應該退避三舍，靜觀其變等等。 從抽象的層面、從事後的角度，我們可以很清楚地知道市場的運動規律，但是投機者交易的不是過去，而是未來。要深刻理解市場價格波動中微妙的動態平衡和趨勢的演化，既要投機者有客觀、定量、科學的理性分析能力，也要有靈活、變通、前瞻等藝術、直覺的參與，這是一個交易員經過長期學習、思考、交易實踐後積淀的內在洞察力。這中間投機者所付出的真金白銀的代價和體力、精神上的損耗磨煉，可能遠遠超出常人想像，絕非一日之功。 第二，良好的風險管理難。很多投資者經常問我的問題是，期貨操作有沒有盈利秘訣、捷徑、技巧。這種心理我完全可以理解。但是，期貨交易是一把雙刃劍，市場的不確定性、隨機性的一面決定了投機永遠有博弈的成分，不可能有什麼科學的預測理論、技術和交易系統能夠讓投機者一勞永逸，穩賺不賠。如果投機者只看見了交易成功帶來的高回報一面，而對另一面——巨大的交易風險沒有正視，是一件非常危險的事情。 天下沒有完美的預測理論和交易技術，良好的風險管理是投機者的立身之本。即使你學會成功交易的方法、技術、手段，如果你不知道如何面對輸，你還是可能失敗。所以，我認為，期貨交易既是一門贏的藝術，更是一門管理風險、控制風險的輸的藝術。這一點，許多投機大師們都有非常深刻的體會。 當一個投機者有了相對成熟的交易技術後，風險管理的好壞直接決定投資者的生死存亡！成功的投資者在交易中都能嚴格限制損失，及時砍掉虧損部位；相反，對盈利頭寸則做到了盡可能地擴大戰果。這樣下來，一年盈虧表上幾次大單的盈利足可以抵消很多次小的虧損，結果仍可達到良好的盈利水平。 短期走勢的偶然性和人為性、投機者的貪婪、恐懼等心理因素，使得投機者要找到適合自己交易方式的風險管理策略並非易事。但是，不管我們選擇怎樣的交易方式，短線還是長線，感性交易還是程序化交易，我們都必須一如既往地堅持任何一筆交易都不要出現大的損失；一如既往地採取試探——加碼的交易策略，在行情走勢和自己的判斷不一致時迅速止損，在行情走勢和自己的判斷相一致時，逐漸加倉，擴大利潤。 期貨交易是一個限制損失的游戲，保護好自己才能有效地消滅敵人。我把期貨交易的盈利模式分為兩類：倉位取勝(博弈型)；幅度取勝(趨勢型)。投機者的交易風格可以不同，但是兩類交易的核心是一樣的：擴大利潤，限制損失。 第三，了解自己、戰勝自己難。期貨市場是一個充滿誘惑力的地方，每天都有看似數不勝數的機會。然而，機會和陷阱始終是一對孿生兄弟。很多人長線做，短線也做，每天在市場中忙進忙出，無意中想要包打天下，抓住所有市場波動的利潤，結果卻往往是水中撈月，滿懷希望而去，充滿絕望而歸。 「觸目橫斜千萬朵，賞心只有兩三枝。」交易在某種意義上說，就是一種心理游戲。在市場交易中，投機者應該做出正確的決策，而不是做出讓自己感覺舒服的決策，心理上很舒服的交易，結果往往不好。所以，即使你擁有極高明的交易技術和最完美的資金管理策略，如果你不能嚴格遵守，也不能讓你在金融交易市場獲得成功。 傑西·里費默是投機歷史上最偉大的投機客，他寫的《股票作手回憶錄》和《股票大作手操盤術》是投機行業的經典名著。然而，這個天性適合投機，對股票、期貨價格波動具有非凡洞察力，擁有近乎完美的市場交易策略，1929年在市場中曾經獲得過上千萬美元利潤的投機天才，最後卻在窮困中自殺。 里費默尷尬、悲涼的結局曾經讓我思索良久。從表面看，知行不合一肯定是里費默失敗的直接原因，即知道了卻做不到。從深層次看，我以為，里費默的失敗源於人性本質上難以擺脫的非理性因素，了解自己、戰勝自己這個古老的哲學話題，看起來似乎有可能實現，實際上也許永遠只是人類追求的理想而已。 從交易之道到一個人的市場行為，中間要經過知、情、意三個環節。知是認識、了解；情是心理上的認同；意是執行的意志力。知情意三者的合力才能決定投機者的交易行為是理性還是非理性的。 期貨投機不是一門科學，也不是一個純粹的智力游戲，而是一個主體實踐、操作過程。按照我的理解，投機客是「行者」、「忍者」而非「學者」、「智者」，行動而非說話，實踐而非理論是一個職業投機者的本質特徵之一。 在日本武士的培養過程中，知識的教育，智能的訓練，固然不能說不重要，但更重要的是武士人生態度、品格意志的培養，包括超然物外、淡泊名利的精神境界，從容不迫而又果斷無畏的犧牲精神和行動能力，壯士斷臂的勇氣，對痛苦的超強忍耐力等等，這一切不正是一個典型的期貨操盤手必備的個性特徵嗎？ 我們必須勒住自我慾望的韁繩，舍棄十八般武藝樣樣精通，企圖打敗市場的非分之想，永遠只追求屬於自己的利潤，保持「滔滔江水，只取一瓢」的平和心態和境界，在凶險的交易世界裡找到自己的生存方式，這是一個高明的操盤手的立身之本。 期貨交易的技術和知識，也許學一兩年時間可能就夠了，但是，投機者要培養一個穩定、良好的心態，在修養和境界上達到高瞻遠矚、超凡脫俗，也許是一輩子的事情。
4. 期貨一波下跌行情為啥主力還會拉高呢
因為有人想割韭菜了！故意拉高，讓散戶誤以為行情來了，等差不多了就把散戶給收了！
5. 期貨什麼每一次平倉都很難受
這就是期貨的魅力，走勢的不確定性與金錢的誘惑。
無倉位時總覺得行情就在下一刻。害怕錯失機會，冒冒失失進場。
持倉時害怕利潤回吐，害怕虧損更多，害怕割肉就反轉，害怕平倉就暴漲。
平倉後，由於期貨走勢本來就兩個方向，而且期貨總是來回震盪，只要時間較長，往往兩個方向都能走出來。所以你會覺得失去了什麼。
解決方法：
進場時就做好計劃，嚴格執行計劃，不論盈虧。養成習慣。
6. 炒期貨如此艱難嗎
一、期貨不難
商品期貨的波動都有其內在規律，大部分品種都具有很強的季節性，其價格隨著季節變化而波動。
1、關於商品期貨的季節性
商品期貨主要分這幾個大類：農產品、農副、軟商品、黑色、化工品、有色和貴金屬。
（1）農產品、農副、軟商品主要是農業種植生長出來的，有固定的播種、生長、收獲周期，季節性最強；
（2）黑色系以建材為主，其他品種配合建材生產需求，所以季節性主要圍繞建材，而建材由於氣候原因導致，如北方冬季無法開工，也呈現比較強的季節性；
（3）化工品種有些是配合農產品使用的，如農膜之類，跟隨農產品，其季節性也比較強；還有一些跟建築之類相關比較密切的，比如PVC，其季節性情況跟黑色比較接近。
（4）有色和貴金屬，這兩大類的價格波動跟經濟周期比較密切，但其開采、運輸和需求仍然具有一定的季節性。
2、為了進一步研究期貨價格的季節性，把期貨歷史數據整理成5個圖表，統計和用途說明：
（1）季節性走勢圖：把每日收盤價連起來，周末、節假日等無交易數據的數值等於上一個交易日，每年形成一條線，形成季節性收盤價走勢圖，可以更直觀地發現季節性；當前價格在歷史和今年的百分位，可以更直觀的了解當前價格的相對水平；
（2）季節性持倉走勢圖：統計方式同上，形成季節性持倉量走勢圖，可以直觀對比每年持倉的季節性變化；
（3）收盤價連續走勢圖：把每日收盤價連起來，方便橫向對比當前價格在歷史價格的相對位置；新增當前價格在歷史和今年的百分位，可以更直觀的了解當前價格的相對水平；
（4）高低點統計表：把每個月的高低點以及對應的日期統計出來，從數據上面發現季節性趨勢走勢；
（5）月、旬漲跌幅統計：統計每月、旬的漲跌幅情況，並根據歷史統計漲跌幅、漲跌比例形成季節性策略推薦。（備註：實際操作應結合當年度的基本面和宏觀面情況。）
3、季節性數據的應用
以錫為例：
每年的1、7、9、12月上漲的概率很高，其中1月份目前保持上漲概率100%，今年1月份漲幅超過10%，是2021年1月份的漲幅第一名。
每年的3、8、10、11月下跌的概率很高，其中3月份目前保持下跌概率100%，今年能否繼續保持呢？拭目以待。
棉花指數K線圖
5、復制難
即使有人做到了一波大行情，暴富了，可是很多經驗往往都是不可復制的，不單單是別人無法復制，就連自己都無法復制。這個世界唯一不變的就是變化本身，即使再相似的行情，背後的推動因素都有不同，其節奏、幅度也各不相同。這也就導致：這么多年下來，大勝一次的傳奇人物不少，但是能當常勝將軍的幾乎沒有。
比如：「濃湯野人」林廣袤，在2010年前後的那一波棉花行情中，多空雙吃，爆賺20億，但也在之後的2015年棉花交易中巨虧。
「農民哲學家」付海棠，在2010年的棉花行情中，也賺到了1個「小目標」，但之後也連虧好多年，只剩下1500萬，憑著2016年供給側改革的大行情，東山再起。
6、研究難
想要認真研究期貨，需要研究的內容非常多，總的可以歸納為宏觀面、基本面和技術面。
宏觀面——定總基調，確定多空大方向
基本面——篩選供需矛盾的品種
技術面——把握進出場時機
只有以上三者達到「三位一體」：宏觀面、基本面和技術面共振，才可能准確得捕捉到大行情。
但以上看似短短幾句話，執行起來太難了。
對於宏觀面的判斷，不同的經濟學家都會有很大的分歧，更別說普通的交易者。
基本面分析倒是比較容易一些，但是無法准確把握行情的啟動時間，有的品種低位趴著3-4年，即使有好的交易系統也無用武之地。
技術面看似最簡單，但需要一定的天賦，因為有很多是不可量化的因素，不同的人把握的程度不一樣，最終的結果也不一樣。
三、其他
大部分人在交易的前期、不斷地試錯、驗證過程中，就把本金虧沒了，徹底離開了這個市場。或許你的方法是對的，也可能賺大錢，但市場已經跟你沒關系了。
那麼尋找交易的聖杯是否有其他路徑呢？方法倒是也有不少：
1、團隊協作，不同的人研究不同的領域，當遇到機會時，增加人手深入研究；
2、降低收益期望，只賺自己認知的錢，大行情往往會超出人的認知，只賺自己認知內的錢，做自己能把握的行情勝率還是比較高的。
3、套利對沖，採用套利對沖的方式，對沖掉一些不確定的因素，單邊的波動太難把握，漲跌難把握，比較不同合約之間的強弱關系。
對於普通散戶來說，要清楚自己的定位，尋找適合自己的方法。
如果是對套利有興趣的朋友可以看看最近寫的《期貨套利系列》文章。
《期貨套利入門系列》的第1、2篇為套利基礎知識，內容為電子書截圖。
1、期貨套利入門第一篇：套利交易的基本概念
2、期貨套利入門第二篇：套利機會的發現
第3、4篇是個人的經驗總結，已經了解套利的人，可以直接查看第3、4篇。
3、期貨套利入門第三篇：季節性套利實戰
4、期貨套利入門第四篇：資金管理方法
《期貨套利進階系列》是套利交易的一些常識，很多做套利交易的人也未必都懂，可以看看。
1、期貨套利進階第一篇：下單軟體和交易通道
2、期貨套利進階第二篇：標准套利和保證金優惠
7. 為什麼我覺得 做期貨這么難 我有固定止損 但很難盈利
想要實現盈利，這需要方方面面的完善，並不只是說通過設置了止損就可以達到的，再者固定止損的方法只是最簡單的一種止損方法。
固定止損的方法在期貨市場有個稱號叫定額止損法，通常在剛入市的投資者身上體現，因為並不需要太多的技巧，無需過分依賴對行情的判斷。每次進場之後按照自己能夠承受虧損的比例來進行設置即可。
定額止損法之上是技術止損法，將止損設置與技術分析相結合，易除市場的隨機波動之後，在關鍵的技術位設定止損單，從而避免虧損的進一步擴大。一般而言運用技術止損法，就是以小虧賭大盈。主要有：
趨勢切線止交損法。價格有效跌破上升通道的下軌等。
形態止損法：包括價格擊破頭肩頂、M頭、圓弧頂等頭部形態的頸線位。價格出現向下跳空突破缺口等等。
K線止損法：包括出現兩陰夾一陽、陰後兩陽陰的空頭炮，或出現一陰斷三線頭鍘刀，以及出現黃昏之星、穿頭破腳、射擊之星、雙飛烏鴉、三隻烏鴉掛樹梢等典型見頂的K線組合等。
投資想要賺錢，需要晚上方方面面，而虧錢，只要有一方面沒有完善就能造成。
8. 做期貨交易成功率太低的根本原因是什麼
期貨成功率太低的原因在於：控制人性，是如此的困難。
期貨交易的每一個環節，都對應著人性的弱點，想要成功，必須要洞見自己的每一個交易動作背後的人性支配因素，並且能夠戰勝它們，控制它們。
1、貪婪難以控制
貪婪導致人們更傾向於重倉。因為做期貨交易的根本原因在於渴望盈利，渴望致富，渴望脫離現有階級，實現財富自由。所以，我們普遍的比較急切的想要獲得成功。急躁，沖動，都是因此而生。
除此之外，即使我們開始明白輕倉的重要性，在後期行情的發展過程中，也會無數次被激起貪婪。比如，別人都在瘋狂盈利時，行情正在流暢上漲時，自己的持倉有了部分浮盈時，我們都會被貪婪拉扯，想要加更多的倉位，實現更多的盈利。
貪婪難以控制，是因素之一。
2、恐懼干擾執行力
即使一個人千辛萬苦地建立起了交易系統，連續虧損時，不停的回撤時，我們依然會恐懼。我們不知道自己的交易模式是不是有問題，是不是市場發生了某些變化，是不是傳說中的「主力」在干著某些不為人知的壞事。
於是，我們的恐懼開始支配大腦，它們會干擾執行力，讓交易員開始猶豫，開始干預系統，甚至放棄自己的規則。
3、厭惡損失讓人們難以止損
茫茫多的投資者失敗與不願意承認損失，因為我們厭惡損失，這是人類進化過程中留下的本能。而想要成功，必須要克服自己的損失厭惡情緒。能夠果斷止損，是交易中最難的入門環節。
很多人都失敗於被行情一波帶走，就是因為戰勝自己的厭惡損失。
4、厭惡不確定讓人們難以讓利潤奔跑
當賬戶有浮盈時，人們不願意過多的持有的根本原因就在於，持有的不確定性太大了，K線的右邊茫茫一片，我們厭惡不確定，本能般地想要得到確定盈利的結果。因此，人們更加傾向於把利潤趁早落袋為安。
而交易想要盈利，卻需要我們在盈利的時候，要盡可能多地獲取利潤。所以，這就需要交易員能夠擁抱不確定，而這點，是反本能的。
5、難以放棄利益
期貨交易是一個取捨的過程。需要交易員舍棄很多不切實際的利益，只取屬於自己的那一個環節，這一點也很難做到，這跟貪婪也密切相關。
資金市場的誘惑無處不在，想要獨善其身本就艱難，無數交易員都無法舍棄看似機會遍地的利益，根本做不到弱水三千，只取一瓢。
除此之外，還有很多因素，都是人性與交易原理的沖突。期貨交易，需要交易員做到普通人難以做到的事情，需要高度的自律，建立起自己的規則，在這個過程，會沒人理解，會很孤獨，需要自己生成最堅定的信仰。
所以，很難成功。
9. 為什麼感覺期貨交易越做越難
目前期貨交易有了很大的發展，但是由於缺乏相應的立法，各地各行其是，使得期貨交易處於無法可依的狀態，且過度投機行為盛行，而且杠桿效應明顯，盈虧難以預測，所以才會感覺期貨交易越來越難做。