試給出該期貨合約的無套利價格

『壹』 股指期貨的價格怎麼確定無套利區間怎麼計算

期貨價格F的計算式為：PF=PS·er(T－t)
式中，S為現貨價格；r為無風險利率；T為合約到期時間；t為時間。而無套利區間需要給定無風險利率。

『貳』 什麼是套利，如何理解無套利定價原則

套利亦稱「利息套匯」。

主要有兩種形式：

(1) 不拋補套利。即利用兩國資金市場的利率差異，把短期資金從低利率的市場調到高利率的市場投放，以獲取利差收益。

(2) 拋補套利。即套利者在把短期資金從甲地調到乙地套利的同時，利用遠期外匯交易避免匯率變動的風險。

套利活動會改變不同資金市場的供求關系，使各地短期資金的利率趨於一致，使貨幣的近期匯率與遠期匯率的差價縮小，並使資金市場的利率差與外匯市場的匯率差價之間保持均衡，從而在客觀上加強了國際金融市場的一體化。

套利定價對於一個有N個資產,K種因素的市場,如果存在一個證券組合,使得該證券組合對某個因素有著單位靈敏度,而對其他因素有著零靈敏度. 那麼該證券組合被稱為純因素證券組合.rf是無風險收益率,λ每單位靈敏度的某因素的預期收益溢價。

(2)試給出該期貨合約的無套利價格擴展閱讀：

套利定價理論假設：

1.投資者有相同的投資理念；

2.投資者是非滿足的，並且要效用最大化；

3.市場是完全的。

與資本資產定價模型不同的是，套利定價理論沒有以下假設：

1.單一投資期；

2.不存在稅收；

3.投資者能以無風險利率自由借貸；

4.投資者以收益率的均值和方差為基礎選擇投資組合。

參考資料來源：網路-套利定價理論

『叄』 期貨合約的價格怎麼計算

合約價值計算,期貨合約價值計算公式.合約價值等於股指期貨價格乘以乘數，因此一張合約的價值受到股指期貨價格和合約乘數的影響而變動。

在其他條件不變的情況下，合約乘數越大，合約價值意味著股指期貨合約價值越大。合約價值在其他條件不變的情況下，合約價值隨著標的指數的上升，合約價值股指期貨的合約價值亦在增加。

合約價值如恆指期貨推出時，合約價值但生指數低於2000點(合約乘數為50港元)，因而期貨合約價值不超過10萬港元。合約價值2009年恆生指數超過2000()點，合約價值恆指期貨的合約價值已超過100萬港元。

『肆』 請問這道期貨計算題怎麼做

100*（6%/4）-1*(6%/6)-1=0.49萬元，所以3個月理論價格為1004900元
期貨理論點數10049
無套利區間先算交易成本：2+2+（5%*2）*10000+10000*（0.5%/4）=116.5

所以無套利區間為10000-116.5 至 10000+116.5

『伍』 簡單的無套利定價題目！急急急

無套利1年期期貨價格=0.75*1.08/1.06=0.764
可以套利
遠期中美元被低估，應該買入遠期美元，賣出遠期歐元，在期貨市場上做相反的交易
1年後遠期價格與期貨價格應該相同
可以獲利

期貨與遠期的主要差別在於，期貨是標准化合同，保證金交易，而遠期則是客戶訂制產品，不需要保證金

『陸』 新的期貨期貨合約出來時，價格是如何確定的

期貨的價格是未來現貨價格的遠期，預期價格，比如現在上市1410合約，那麼就會根據現在的豆粕市場價格，加上未來的預期，加上庫存倉儲等一些費，是經過研究預估出來的

『柒』 無套利區間計算用期貨價格還是現貨，用哪個期貨，兩者的價格是對應的嗎還是網上搜一個計算另一個

股指期貨的現貨價格就是滬深300指數的當時報價。例如期貨投資分析考試里的原題：當前滬深300指數為3300，投資者利用3個月後到期的滬深300股指期貨合約進行期現套利。按單利計，無風險年利率為5%，紅利年收益率為1%，套利成本為20個指數點。該股指期貨合約的無套利區間為：
支付已知現金收益資產的遠期定價的公式為：
F理論=S*E(R-D) T=3300E[(5%-1%)*3/12]=3333
無套利區間=[F理論-套利成本， F理論+套利成本 ]
=[3333-20,3333+20]
=[3313, 3353]

『捌』 期貨合約的價格怎麼計算

合約價值的應用場合主要在計算保證金上。合約價值X期貨公司保證金率=期貨保證金。透支的情況就是保證金不足。合約價值計算很簡單，就是當前合約的交易價格X交易單位。主要行情軟體里，查看合約走勢圖上，一般均有單位顯示，提示投資者每手交易交易單位的大小。
應答時間：2020-09-29，最新業務變化請以平安銀行官網公布為准。

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『玖』 期貨無套利區間計算

無套利區間是指正套和反套都沒有盈利空間，也就是買現貨拋期貨或者是買期貨拋現貨都是沒有盈利空間的。前者就是區間的上邊界，後者則是下邊界。
設上邊界值為y，則有y-1953.12-c=0 （C為成本，包括現貨股票和期指的交易成本）
C=1953.12×（0.3%+0.1%+0.5%）+y×（0.2%+0.3%+0.2%）+0.2
設下邊界值為x 則有1953.12-x-c=0
C=1953.12×（0.3%+0.1%+0.5%）+x×（0.2%+0.3%+0.2%）+0.2
由此可以計算答案為B