期貨期權的權益金怎麼計算

1. 股指期權權利金怎樣計算

期權權利金的公式是：即買賣期權合約的價格，是惟一的變數，其他要素都是標准化的。

權利金是期權的買方為獲取期權合約所賦予的權利而必須支付給賣方的費用，其多少取決於敲定價格、到期時間以及整個期權合約。對期權的賣方來說，權利金是賣出期權的報酬，也就是期權交易的成交價。

如果期權買方能夠獲利時，則可以選擇在期權到期日或有效期內按敲定價格行使權利，如果蒙受損失，就會選擇放棄權利，其所付出的最大代價便是權利金。因此，對於期權買方來說其風險是有限的和預知的，所以進行期權交易時期權買方不需要交納保證金。

期權的賣方在期權交易中面臨與進行期貨交易同樣大的風險，而期貨價格走勢又是無法確切預知的，所以期權的賣方必須交納一定金額的保證金，以表明其具有應付潛在履約義務的能力。

期權權利金從價值上來看還包括內涵價值和期權時間值兩個部分。

內涵價值，是指立即履行期權合約時可獲取的總利潤，它反映了期權合約中預先規定的履約價值與相關期貨合約市場價格之間的關系。

期權時間值是指期權合約的購買者為購買期權而支付的權利金超過期權內在價值的那部分價值。期權購買者之所以願意支付時間價值，是因為他預期隨著時間的推移和市價的變動，期權的內在價值會增加。

2. 期貨：權利金計算問題

看圖。這種題不值得用公式算，最好就是畫圖。又快又准確。

3. 當期權為實值時,保證金該如何計算

當期貨保證金=期權虛值額時，前項公式的保證金水平與後項公式相等。
它的原理在於：兩平期權和實值期權的保證金採用前項公式：「權利金+期貨保證金」（虛值額為零，前項公式一定大於後項公式），極度虛值期權的保證金採用後項公式：「權利金+1/2期貨保證金」，輕虛值期權的保證金為二者之間，保證金水平根據期權虛值程度逐漸遞減。
當虛值額增大到期貨保證金水平後，就按照後項公式「權利金+1/2期貨保證金」收取。

4. 「期權」的保證金為多少

期權買方最大的損失是權利金，所以只需要支付權利金即可，不用繳納保證金。
期權賣方需要繳納保證金，以保證其履約能力。
大商所期權交易實行交易保證金制度。單腿期權合約方面，期權賣方交易保證金的收取標准為：期權合約結算價×標的期貨合約交易單位+MAX[標的期貨合約交易保證金-期權虛值額的一半，標的期貨合約交易保證金的一半]。
針對期權交易不同的持倉組合，交易所系統中也將支持組合保證金收取方式。待期權交易施行一段時間後，將根據市場運行情況適時推出。
一、國際交易所情況
(一)單腿期權合約保證金收取方式
理論上，單一期貨期權保證金主要有兩種：傳統模式和Delta模式，保證金標准均考慮單一合約的次日最大損失：一是平倉時需要支付的權利金;二是平倉時可能出現的虧損。具體來看：
一是大商所擬採用的傳統保證金收取模式，保證金=期權合約結算價×標的期貨合約交易單位+MAX[標的期貨合約交易保證金-1/2期權虛值額，1/2標的期貨合約交易保證金]。國際上，CBOE長期採用傳統保證金模式，在參數設置上有所區別。傳統模式風險覆蓋程度較高。
二是Delta模式。期權保證金=權利金+|Delta|*期貨保證金，期權保證金範圍在{權利金，權利金+期貨保證金}，保證金水平相對低於傳統模式，虛值期權下，由於Delta值范圍在0至0.5之間，Delta模式保證金相對更低。每日結算後，Delta的取值是隨著合約價格變化不斷變動。
(二)期權組合保證金收取方式
對期權交易實施組合保證金優惠是目前國際市場的通行做法。CBOE交易所對期權套利客戶共提供了10餘種組合保證金標准，較為主流的期權組合保證金系統是CME的SPAN系統和OCC的STANS系統。
二、大商所保證金制度的設計原則
大商所期權保證金的設計分為兩個層面：
(一)單腿合約
從單腿合約保證金收取思路而言，採用傳統模式主要出於三點考慮：一是國內期權工具屬於新興產品，在發展初期實行傳統模式較為合理。二是設置較高的保證金水平，更有利於防範市場風險，確保新工具的安全運行。三是傳統模式保證金計算較為簡單、結構合理、便於實現，為客戶管理風險，穩步參與期權交易提供了便利。
(二)組合保證金
大商所已對期權組合保證金收取方式進行了大量的研究和市場調研。在上市初期保證市場平穩運行的基礎上，隨著數據的積累，將適時、分步推出組合保證金優惠，以提高資金使用效率，促進期權市場功能的發揮。

5. 期權的權利金大概占合約的百分之幾

期權權利金指的是購買或出售期權的價格，這個價格是變動且不可控的，而且期權權利金還會受到期權合約、期權的到期日、期權的期貨商品、找約價格、期貨市場波動的影響，最後再經過買賣雙方的經紀人進行公開叫價、競爭以後形成，也就是說期權權利金不需要計算，最後直接看成交價即可。

6. 各交易所期權保證金計算

你好，模擬交易中，保證金有相應的計算公式，以較大的可能性覆蓋了連續兩個交易日的違約風險，並且在計算時去掉了虛值部分，提高資金使用效率。比如，假設50ETF的現價為1.478元，客戶賣出一張行權價為1.3元的認購期權，則投資者最低需要繳納初始保證金4137元（證券公司可能還會在此最低標准基礎上進行一定比例上浮）。也就是說，投資者在賣出開倉前需先繳納至少4137元的初始保證金。此後每日收盤後，根據最新的結算價還會計算維持保證金，出現不足時投資者需要進行補足。

7. 為什麼很少有介紹股指期貨的權利金的計算方法

期貨交易中沒有權利金的概念，只有保證金。
權利金是期權交易中購買期權一方向賣出期權一方支付的履約保證金，如果到期時期權的買方不履行約定，則權利金不予返還。

8. 買豆粕期權平倉後 權利金怎麼計算

您好，

權利金就是指期權的價錢，如果你是7塊買進的，現在才4塊，平倉你也損失了部分權利金。

再舉個例子

請採納

9. 期貨期權 看跌商品期貨期權收益怎麼計算

您好，收益很容易計算。

收益就是到 期權到期行權日，行權價減去那天的商品期貨價標價，就是您的收益。
如果期貨價格高於行權價，那麼您的收益是零，最初的投資也全部歸零。