4月铜期货价格分析

❶ 为何铜期货的价格已经跌破了铜的成本价格还在运作

楼上的回答了你教科书的问题.

我回答第二个问题: 谁说铜已经偏离现货市场价了? 谁又告诉你价格已经跌破铜的成本价了? 我举个例子: 锌, 锌在9000多的时候有个客户告诉我,锌的成本价在9700-9600. 理由是他很多朋友是开锌矿小老板,当时他们已经准备关门了.
然后锌跌到 9500, 我另一个朋友又告诉我,他在省内的一家大型的锌企的朋友告诉他,他们厂成本在9300-9400,目前勉强维持赢利. 但是他又告诉我,这家企业在全国来说都只算是中小型企业. 那我就在想,到底锌的成本是好多? 你不知道,我不知道,大家都不知道.

另外,我们做期货做的是什么? 远期合约, 既然是远期,为什么不能跌破当前的现货价?

❷ 成品铜的期货价

据香港5月6日消息：分析师和交易商称，中国4月未锻造的铜及半成品铜进口可能较上月下滑，由于国内价格疲软。不过他们警告称，在之前两个月高于预期的进口之后，4月进口仍可能再度令人意外，因已定约的铜到货以及融资目的的采购盖过了疲软的需求。中国将于5月10日（周一）公布4月铜进口总量--包括阳极铜、精炼铜、合金和半成品铜。精炼铜数据将在5月底公布。总进口量预期在360,000吨至接近于3月的456,240吨之间，3月进口较上月增长41.6%。中国一家大型交易公司的期货经理称：“鉴于较差的价格比率，4月进口量应较3月下滑大约20%。”他指的是LME期铜和中国铜价之间的价差。金瑞期货的一分析师称，国内精炼铜产量和废铜供应量在4月均已增加，削弱进口需求。“从基本面的角度看，4月进口量应不会较上月增加，”他补充说，国内消费量依然稳定。然而，提振3月进口量的因素在4月依然存在，并可能导致进口又一次意外增加。3月数据受到已订购的船货到港以及出于融资目的的流入提振。因中国近期收紧货币政策，提高了对进口商信用证形式的外币贷款的需求。长城伟业期货的首席研究员景川称：“4月进口较3月增加的可能性较低。但进口量应不会太低。”他将3月进口归因于2月的船货被延期，中国2月有春节假期。交易商称，中国贸易商在1月-2月订购了更多的现货精炼铜，因当时从LME买入铜并在上海销售的套利交易具有吸引力。订购的船货持续在4月抵达。一家大型铜进口企业的销售经理称：“鉴于在上海的保税仓库库存，4月的进口量应不会很低。”他指出，当前在上海保税仓库中预估有大约300,000吨精炼铜。在这些库存中，可能大约100,000吨是在4月放入仓库中。

❸ 如何分析期货历史价格

(1)一个合约的最高价格与最低价格如果相差太大。那么该价格一般没有太大意义。
（2）空间太大；在资金杠杆作用下价格运行；超过投资者可以承受的范围是，爆仓是必然的。
（3）boll线似乎对价格运行的区间可以做更好的分析，应该比单纯的观察某合约的最高价或最低价要好。

❹ 某投资者预计2月份铜期货价格会下降,于是以65000元/吨的价格卖出一手铜合约

B .65150元/吨

❺ 求,沪铜期货与伦敦三月铜的价格相关研究。

我们说的伦敦铜就是指3伦外铜。表示的是后三个月的平均价格,可以理解为中间月,那么他就没有到期月,所以他的图形永远都是连续的。所以只会看到3伦铜,而没有4、5、6伦铜一类的。我们通常说的比如说沪铜0709是具体的07年09月的期铜,到期要交割合约的。沪铜连续是指近日一个月份的合约;连三,是指由近向远第三个月的合约,连四与此类同。你可以看到今天你看到的沪铜连续是和沪铜0707一模一样的。而沪连三是和沪铜0710一样的。你下单的时候要在沪期铜具体月那个里面下单。
伦铜价格的波动对沪铜价格的影响较大,为了揭示它们之间的关联性及准确把握沪铜价格的长期走势,本文利用协整理论及Granger因果关系检验进行研究。

一.数据的选取

1.沪铜数据的选取

铜作为重要的工业原材料,其供给与需求的变化往往对一国经济存在着重大影响。沪铜期货交易经过多年的发展,市场变得成熟,其价格对铜相关行业的生产以及对现货价格的发现起到很大作用。为了研究国内外铜价的关系,我们选取上海交易所期铜连三的价格数据作为沪铜期价的指标。沪铜连三是指把距离当前交割月份三个月后的期货合约价格连续起来。它是最活跃的品种的集合,因此具有代表性。本文选择了从2007年1月1日到2008年11月28日的交易日收盘数据,数据来源于富远行情软件数据库。

2.国际铜价格指标的选取

英国伦敦金属交易所作为全球主要的金属交易所,金属期货交易经过多年的发展,其国际定价权处于绝对的优势地位。国内金属期货价格走势受伦敦金属期货价格的影响较大。为了研究它们之间的关联性,我们选取与沪铜连三对应的伦敦金属交易所三月期铜作为国际期铜价格的指标。本文选择了从2007年1月1日到2008年11月28日以来的交易日收盘价格。数据来自富远行情软件数据库。

二.沪铜与伦铜的协整关系研究
2.1 沪铜期价序列和伦铜期价序列的平稳性检验

协整关系存在的条件是:只有当两个变量的时间序列{x}和{y}是同阶单整序列即I(d)时,才可能存在协整关系。因此在进行y和x两个变量协整关系检验之前,先用ADF单位根检验对两时间序列{x}和{y}进行平稳性检验。平稳性的常用检验方法是单位根检验法。

❻ 怎么查期货铜每天的价格走势拜托了各位 谢谢

1、在K线图就可以查到的。
一般来说，期货价格的涨跌，直接说明了多空双方势力强弱；成交量增加或缩减，则显示多空双方短线争夺趋于激烈或趋于缓和；持仓量也称持仓兴趣，持仓量的增加或缩减，则是反映多空双方外围增量资金进驻场内与场内原有资金平仓撤离流出的指针。持仓量增加，说明多空双方对当前集中成交价位的看法发生重大分歧，多方看涨且预期涨幅很大，同时空方看空且预期下跌空间很大，多空双方外围增量资金进驻场内。持仓量的缩减，则是反映多空双方对当前集中成交价位的看法基本一致，或仅存有较小分歧，多空双方场内原有资金平仓撤离流出。

2、一般来说，持仓量虽然不能明确指示出市场价格的运行方向，但对于预测市场价格的波动性幅度具有重要的参考意义。即多空双方持仓量迅速增大之后，一旦价格向一个方向波动形成趋势，这个趋势的幅度将与持仓量呈现出正相关关系。2007年9月初大连商品交易所豆粕持仓量持续增加至11月份达到当时的历史高位70万手，经过一轮暴涨之后，期货价格指数自3000元升至4300元，涨幅超过40%。一波行情的结束往往伴随着持仓量的急剧下降，其实质意义就是双方对此价位已经没有什么悬念，看法趋于一致。

3、成交量与持仓量有着显著的区别，也有着密切的联系，在判断资金流向、价格波动方面有着不同的作用。成交量更倾向于短线的分歧和争夺，持仓量则对中长线的波动性指示意义更大。若成交量、持仓量双双增加，说明多空双方主要通过增量资金入场增仓的形式争夺且较为激烈，因市场资金注入而能量不断积聚，期价可能反复波动。成交量增加而持仓量缩减，反映出多空双方均积极平仓撤离资金，双方平仓意愿强弱对期价走势构成相反作用，即多头主动平仓意愿强于空头平仓意愿，则期价易于下跌，而空头平仓意愿强于多头平仓意愿，则期价易于上涨。在此背景下，市场积聚的资金能量逐渐释放，期价涨跌趋势可能逐渐减弱。成交量缩减而持仓量增加，显示多空双方短线交易减少但在暗地里却分歧颇大，市场积聚的资金能量缓慢增加，期价仍可能剧烈波动。

4、利用成交量、持仓量变化分析期货价格时，应首先关注的是波动性其次才是波动方向，一轮行情波动的启动往往是从期货的持仓量和成交量的变化引发的。

❼ 沪铜期货看哪个月的价格

现在主要是在看1007的铜 因为铜期货最有权威的市场还是伦敦市场 而伦敦市场的铜期货永远是从当天数三个月以后交割的期货合约 所以现在4月三个月以后就是7月 在国内看就看1007的 ~ 并别你要做的话也要做成交量持仓量最大的

❽ 上交所铜期货价格如何定价

随着我国经济地稳步发展，中国已发展成为全球最大的铜消费国、铜加工制造业基地和铜基础产品输出国。同时，上海期货交易所也成为了世界上第二大的铜期货交易市场。然而近年来，铜市波澜壮阔，价格的高位振荡给供给与消费者、生产与经营者的利益带来重大影响。因此，分析研究沪铜价格的影响因素，找出其价格变化的规律，对于规避价格风险，保证国民经济健康、稳定的发展具有重大的意义。 本文从商品期货价格理论入手，结合上海期货交易所铜期货交易手册，探讨了商品期货价格的特点和形成机制，分析了沪铜期货价格的主要影响因素。然后采用数理统计方法对其主要影响因素进行了实证分析。本文主要采用协整及因果关系理论对沪铜的期货价格、现货价格、LME铜期价、我国工业生产增加值和石油价格的数据进行了统计分析，以了解沪铜价格与主要影响因素的关系。同时结合G-S和EC-GARCH模型，通过对上海期铜市场的价格发现功能、基差和国际定价能力的分析，进一步了解了该市场的运行效率。 最后，选择沪铜期价的七个重要影响因素(上海铜现货价格、LME铜期货交割前三月连续价格、中国铜消费量、中国工业生产增加值、上交所库存、美制造指数和美元对欧元汇率)作为自变量，建立了沪铜价格估计的逐步回归模型，回归结果表明，目前影响上交所铜期货价格最主要的因素是LME铜期货价格和国内铜现货价格。同时，为更深入地了解各因素在沪铜价格形成中所占的权重，本文采用因子分析法对该七个变量进行了因子计算。其结果显示，模型中的三个主因子解释了沪铜期价90.41％的变化规律。第一个主因子在LME铜期价和上海铜现货价格上面有较大的载荷系数，其方差贡献率高达54.088％。这说明LME铜期价和现货价格的确是影响上交所铜期货价格的最主要的因素，与逐步回归模型的结论一致。另外，第二和第三主因子则反映了国际经济情况“中国因素”对期铜市场的影响。在对主因子进行回归分析后发现，三个主因子都是沪铜价格的显著变量。因此，在预测未来的沪铜期货价格时，国际经济情况及中国消费情况也十分重要。本文的实证结果对铜相关企业、期铜投机者、经纪公司及政策制定者都有一定的启示意义。

❾ 求，沪铜期货与伦敦三月铜的价格相关研究。

我们说的伦敦铜就是指3伦外铜。表示的是后三个月的平均价格，可以理解为中间月，那么他就没有到期月，所以他的图形永远都是连续的。所以只会看到3伦铜，而没有4、5、6伦铜一类的。我们通常说的比如说沪铜0709是具体的07年09月的期铜，到期要交割合约的。沪铜连续是指近日一个月份的合约；连三，是指由近向远第三个月的合约，连四与此类同。你可以看到今天你看到的沪铜连续是和沪铜0707一模一样的。而沪连三是和沪铜0710一样的。你下单的时候要在沪期铜具体月那个里面下单。
伦铜价格的波动对沪铜价格的影响较大，为了揭示它们之间的关联性及准确把握沪铜价格的长期走势，本文利用协整理论及Granger因果关系检验进行研究。

一.数据的选取

1.沪铜数据的选取

铜作为重要的工业原材料，其供给与需求的变化往往对一国经济存在着重大影响。沪铜期货交易经过多年的发展，市场变得成熟，其价格对铜相关行业的生产以及对现货价格的发现起到很大作用。为了研究国内外铜价的关系，我们选取上海交易所期铜连三的价格数据作为沪铜期价的指标。沪铜连三是指把距离当前交割月份三个月后的期货合约价格连续起来。它是最活跃的品种的集合，因此具有代表性。本文选择了从2007年1月1日到2008年11月28日的交易日收盘数据，数据来源于富远行情软件数据库。

2.国际铜价格指标的选取

英国伦敦金属交易所作为全球主要的金属交易所，金属期货交易经过多年的发展，其国际定价权处于绝对的优势地位。国内金属期货价格走势受伦敦金属期货价格的影响较大。为了研究它们之间的关联性，我们选取与沪铜连三对应的伦敦金属交易所三月期铜作为国际期铜价格的指标。本文选择了从2007年1月1日到2008年11月28日以来的交易日收盘价格。数据来自富远行情软件数据库。

二．沪铜与伦铜的协整关系研究
2.1 沪铜期价序列和伦铜期价序列的平稳性检验

协整关系存在的条件是：只有当两个变量的时间序列{x}和{y}是同阶单整序列即I(d)时，才可能存在协整关系。因此在进行y和x两个变量协整关系检验之前，先用ADF单位根检验对两时间序列{x}和{y}进行平稳性检验。平稳性的常用检验方法是单位根检验法。